MasOrange, Vodafone y el fondo GIC crean la mayor empresa de fibra óptica de España

MasOrange y Vodafone España aportarán conjuntamente unos 12 millones de unidades inmobiliarias y cerca de 5 millones de clientes a la nueva sociedad conjunta de redes de fibra. La red estará dedicada en exclusiva a ambos operadores, que además seguirán manteniendo y operando las infraestructuras que cada uno haya aportado a la FibreCo.

"La red de fibra aportará ventajas sustanciales a los clientes de ambos operadores. Esta infraestructura contribuirá al desarrollo de la conectividad y la digitalización en España, dotando a los operadores de una red FTTH de referencia, impulsando eficiencias operativas y creando la base para la mejora continua de redes y servicios", han explicado los socios en un comunicado conjunto.

"Gracias a su mayor escala, dos sólidos clientes de largo plazo, las eficiencias operativas y su capacidad de inversión, la nueva FibreCo facilitará la rápida adopción de tecnologías de vanguardia, incorporando los últimos avances del mercado como el XGSPON, al tiempo que fomentará la innovación para ofrecer un servicio de la máxima calidad en España", han añadido.

La joint venture ha asegurado con éxito su financiación en condiciones "atractivas". Además, contará con una estructura de capital "muy eficiente", con más de 5.000 millones de euros de deuda neta. La mayoría de la deuda tiene calificación de Investment grade, reflejo de su "sólido perfil crediticio" y de "las positivas perspectivas para el mercado español". Cerca de 20 bancos globales han participado en la financiación.

Según lo comprometido por MasOrange, los 3.200 millones de euros netos procedentes de la operación de la FibreCo, se destinarán íntegramente al repago de deuda, garantizando una fuerte reducción del apalancamiento en línea con el ajustado objetivo del grupo de situar su ratio de deuda a medio plazo en 2,75x. La FibreCo será completamente desconsolidada de las cuentas de MasOrange.

La operación está sujeta a las autorizaciones regulatorias pertinentes. Se prevé que el cierre de la transacción tenga lugar en el cuarto trimestre del año.

"Estamos muy satisfechos de anunciar este acuerdo con Vodafone España y GIC para crear la mayor FibreCo de España. GIC ha sido elegido tras un proceso competitivo con cerca de 20 inversores interesados. Esta alianza permitirá ofrecer a nuestros clientes la mejor conectividad premium de FTTH y garantizará futuras actualizaciones tecnológicas", ha afirmado Meinrad Spenger, consejero delegado de MasOrange.

Por su parte, José Miguel García, primer ejecutivo de Vodafone España, ha señalado que el acuerdo permite seguir avanzando en "la estrategia para transformar Vodafone España en una compañía más competitiva, eficiente y en crecimiento". "Este acuerdo es un hito relevante en nuestro plan, ya que garantizará a nuestros clientes el acceso a redes de fibra óptica y a un mejor servicio", ha agregado.